솔라나에서의 DeFi 소개

탈중앙화 금융(DeFi)은 솔라나 위에 구축된 금융 서비스를 의미합니다. 이러한 애플리케이션을 통해 전통적인 중개자 없이 거래, 대출, 차입 및 수익을 창출할 수 있습니다. 이 장에서는 솔라나에서 이용 가능한 주요 DeFi 서비스 유형과 그 작동 방식을 소개합니다.

배울 내용

이 장을 마치면 다음 내용을 이해하게 됩니다:

DeFi가 무엇이며 전통 금융과 어떻게 다른지
주요 DeFi 애플리케이션 유형
기회와 위험을 평가하는 방법
DeFi를 안전하게 시작하는 방법
일반적인 용어와 개념

DeFi 이해하기

전통 금융과 탈중앙화 금융의 비교: 통제, 접근성, 가용성의 주요 차이점을 보여줌

DeFi 애플리케이션은 스마트 컨트랙트(솔라나의 프로그램)를 사용하여 금융 서비스를 제공합니다:

전통 금융

은행이 당신의 돈을 보관
기관이 금리 설정
제한된 운영 시간과 접근성
지리적 제한
승인 프로세스

DeFi

자산을 직접 통제
시장이 금리 결정
전 세계 24/7 이용 가능
누구나 접근 가능
승인 불필요

DeFi 애플리케이션 유형

탈중앙화 거래소(DEX)

거래소에 예치하지 않고 지갑에서 직접 토큰을 거래할 수 있습니다.

작동 방식:

스마트 컨트랙트가 토큰 페어의 유동성 풀 보유
트레이더는 이 풀을 통해 스왑
가격은 공급/수요에 따라 자동 조정
유동성 제공자는 수수료 획득

솔라나에는 다양한 기능과 인터페이스를 가진 여러 DEX 옵션이 존재합니다.

대출 및 차입

자산을 대출하여 이자를 얻거나 담보를 통해 대출받을 수 있습니다.

작동 방식:

대출자는 자산을 풀에 예치합니다
차용자는 담보를 사용하여 대출을 받습니다
이자율은 활용도에 따라 조정됩니다
안전을 위해 모든 것은 초과담보화되어 있습니다

솔라나에서는 여러 검증된 대출 프로토콜이 운영되고 있습니다.

수익 농사(Yield Farming)

유동성을 제공하거나 토큰을 스테이킹하여 보상을 얻으세요.

일반적인 전략:

DEX 풀에 유동성 제공하기
추가 보상을 위해 LP 토큰 스테이킹하기
수익 자동 복리 적용하기
여러 프로토콜 결합하기

중요: 높은 수익률은 종종 높은 위험을 의미합니다

DeFi 시작하기

DeFi 여정의 4단계: 소액으로 시작하기, 간단한 스왑 시도하기, 대출 탐색하기, 유동성 학습하기

1단계: 소액으로 시작하기

학습하는 동안 잃어도 괜찮은 금액을 사용하세요
진행하기 전에 각 단계를 이해하세요
처음에는 대부분의 자금을 지갑에 보관하세요

2단계: 간단한 스왑 시도하기

DEX 애그리게이터 방문하기
지갑 연결하기
스왑할 토큰 선택하기
환율과 수수료 검토하기
거래 확인하기

3단계: 대출 탐색하기

대출 프로토콜 조사하기
현재 이자율 확인하기
안정적인 자산으로 시작하기
포지션 모니터링하기

4단계: 유동성에 대해 배우기

비영구적 손실 이해하기
안정적인 페어로 시작하기
수익을 신중하게 추적하기

이해해야 할 주요 개념

연간 수익률(APY)

복리 이자를 포함한 연간 수익률입니다. 1,000달러에 10% APY = 연간 100달러입니다.

총 예치 가치(TVL)

프로토콜에 예치된 총 금액입니다. 높은 TVL은 종종 더 많은 신뢰를 나타내지만 안전성을 보장하지는 않습니다.

비영구적 손실

유동성을 제공할 때, 토큰 가격 변동으로 인해 단순히 보유하는 것보다 가치가 줄어들 수 있습니다. 변동성이 큰 페어에서 가장 두드러집니다.

슬리피지

거래 시 예상 가격과 실제 가격 간의 차이입니다. 대규모 거래나 유동성이 낮을 때 더 높아집니다.

담보화

대부분의 디파이 대출은 대출 금액보다 더 많은 가치의 담보를 요구하여 대출자를 채무 불이행으로부터 보호합니다.

디파이 기회 평가하기

DeFi 프로토콜 평가를 위한 의사결정 트리: 6개월 이상 운영 여부, 감사 여부, 팀 공개 여부, 보안 해킹 없음 확인

프로토콜 안전성 조사

얼마나 오래 운영되었나요?
감사를 받았나요?
팀의 평판은 어떤가요?
과거 사고 이력 확인

위험 이해하기

스마트 컨트랙트 버그
시장 변동성
비영구적 손실
청산 위험
신규 프로토콜 위험

실질 수익 계산하기

모든 수수료 고려
비영구적 손실 고려
토큰 가격 변동 요소
더 단순한 대안과 비교

안전 모범 사례

디파이 여정을 안전하게 시작하기

철저히 조사하기 - 투자하기 전에 이해하세요
소액으로 시작하기 - 잃어도 괜찮은 금액으로 배우세요
분산 투자하기 - 모든 것을 하나의 프로토콜에 넣지 마세요
정기적으로 모니터링하기 - 디파이 수익률과 위험은 빠르게 변합니다
기록 유지하기 - 세금을 위해 거래 내역을 추적하세요

피해야 할 위험 신호

보장된 수익 약속
빠르게 투자하라는 압박
이력이 없는 익명의 팀
비현실적으로 높은 수익률
이해하기 어려운 복잡한 전략

자주 묻는 질문

디파이는 안전한가요?

디파이는 스마트 컨트랙트 버그, 시장 변동성, 사용자 오류 등의 위험을 수반합니다. 소액으로 시작하고 검증된 프로토콜만 사용하세요.

수익은 어떻게 생성되나요?

수익은 거래 수수료, 대출 이자 및 프로토콜 인센티브에서 발생합니다. 투자하기 전에 수익 출처를 이해하세요.

세금은 어떻게 되나요?

디파이 거래는 과세 대상이 될 수 있습니다. 상세한 기록을 유지하고 해당 관할권의 세무 전문가와 상담하세요.

디파이에서 돈을 잃을 수 있나요?

네. 위험에는 비영구적 손실, 청산, 프로토콜 실패 및 시장 하락이 포함됩니다. 잃어도 감당할 수 있는 금액만 투자하세요.

다음 단계

이제 디파이 기초를 이해했으니 특정 애플리케이션을 탐색할 준비가 되었습니다. 다음 장에서는 Solana 생태계를 자세히 다루며, 다양한 프로토콜을 발견하고 평가하는 방법을 보여드립니다.

기억하세요: 디파이는 새로운 기회를 제공하지만 개인적인 책임이 필요합니다. 시간을 들여 배우고, 소액으로 시작하며, 참여하기 전에 항상 위험을 이해하세요.